E GREENATIONE GREENATION
Greenation International Journal of Economics and AccountingGreenation International Journal of Economics and AccountingDi era kemajuan teknologi digital, Indonesia menjadi alternatif destinasi investasi di pasar modal yang menarik perhatian global. Berinvestasi di pasar modal menawarkan imbal hasil tinggi dan risiko yang signifikan. Oleh karena itu, investor membutuhkan keterampilan strategis untuk mengurangi risiko. Pengurangan risiko dapat dicapai melalui diversifikasi aset, yang juga dikenal sebagai pembentukan portofolio. Penelitian ini bertujuan untuk mengembangkan portofolio optimal menggunakan metode Markowitz Single Index dan menentukan proporsi investasi optimal untuk Indeks LQ45. Sampel yang digunakan adalah anggota Indeks LQ45 dari Januari 2024 hingga Desember 2024. Metode ini adalah studi komparatif dengan data harian, menggunakan perhitungan return terwujud, varians, kovarians, dan tingkat potong untuk indeks tunggal. Analisis menggunakan metode Markowitz menghasilkan tujuh saham sebagai rekomendasi portofolio optimal, komposisi saham berbeda antara kedua metode dengan return 0,15% dan risiko 1,25%. Analisis menggunakan metode Single Index menghasilkan tujuh saham sebagai rekomendasi portofolio optimal, dengan return 0,037% dan risiko 0,07%.
Berdasarkan hasil yang telah dijelaskan dan diuraikan pada Bab IV, maka diperoleh kesimpulan sebagai berikut.Pada Metode Markowitz, terdapat 7 saham perusahaan yang membentuk portofolio optimal, yaitu PT Wijaya Karya Tbk (WIKA) 0,81%, PT Sri Rejeki Isman Tbk (SRIL) 5,12%, PT Semen Indonesia Tbk (SMGR) 5,16%, PT Bukit Asam Tbk (PTBA) 32,72%, PT Perusahaan Gas Negara Tbk (PGAS) 0,33%, PT Indofood CBP Sukses Tbk (ICBP) 20,81%, PT Bank Central Asia Tbk (BBCA) 30,65%, dengan nilai Return Portofolio sebesar 0,15% dengan Risiko Portofolio sebesar 1,25%.Metode Single Index menghasilkan hasil yang berbeda dengan nilai Expected Return Portofolio yang lebih kecil dengan nilai Risiko Portofolio yang lebih kecil, yaitu.ANTM (Aneka Tambang Tbk) 8,13%, BBCA (Bank Central Asia Tbk) 33,09%, BBRI (Bank Rakyat Indonesia Tbk) 13,00%, BMRI (Bank Mandiri Tbk) 12,98%, GGRM (Gudang Garam Tbk) 19,63%, PGAS (Perusahaan Gas Negara Tbk) 4,05%, WIKA (Wijaya Karya Tbk) 9,13%.Portofolio yang dibentuk menggunakan Metode Single Index menghasilkan tingkat Expected Return sebesar 0,037% dengan risiko portofolio sebesar 0,07%.
Berdasarkan latar belakang, metode, hasil, dan keterbatasan penelitian ini, berikut adalah saran untuk penelitian lanjutan:. 1. Mengembangkan metode analisis portofolio yang lebih komprehensif dengan mempertimbangkan berbagai faktor, seperti kondisi pasar global, kebijakan moneter, dan preferensi investor.. 2. Melakukan studi komparatif antara metode Markowitz dan Single Index dengan menggunakan data historis yang lebih panjang untuk menguji keandalan dan validitas kedua metode dalam berbagai kondisi pasar.. 3. Menganalisis dampak diversifikasi portofolio terhadap risiko dan imbal hasil, serta mengeksplorasi strategi diversifikasi yang optimal untuk investor dengan profil risiko dan preferensi yang berbeda.
| File size | 378.27 KB |
| Pages | 9 |
| DMCA | Report |
Related /
OJS STEIALAMAROJS STEIALAMAR Hasil analisis uji Independent Sample t-Test menunjukkan bahwa pada proxy NPF/NPL tidak terdapat perbedaan antara bank umum syariah dengan bank konvensional.Hasil analisis uji Independent Sample t-Test menunjukkan bahwa pada proxy NPF/NPL tidak terdapat perbedaan antara bank umum syariah dengan bank konvensional.
UNISBARUNISBAR Reksa dana syariah menunjukkan kinerja moderat dengan risiko terdiversifikasi. Temuan ini memberikan implikasi bagi investor dalam menentukan strategiReksa dana syariah menunjukkan kinerja moderat dengan risiko terdiversifikasi. Temuan ini memberikan implikasi bagi investor dalam menentukan strategi
UNSURUNSUR Peserta kegiatan adalah anggota RPBL, yang mewakili 12 CBO aktif dalam pengurangan risiko bencana di kawasan Sesar Lembang, Kabupaten Bandung Barat. KegiatanPeserta kegiatan adalah anggota RPBL, yang mewakili 12 CBO aktif dalam pengurangan risiko bencana di kawasan Sesar Lembang, Kabupaten Bandung Barat. Kegiatan
UHNSUGRIWAUHNSUGRIWA Hasil evaluasi menunjukkan bahwa domain APO12 mencapai Level 2, sedangkan APO13 masih berada di Level 1. Temuan ini mengindikasikan bahwa pelaksanaan prosesHasil evaluasi menunjukkan bahwa domain APO12 mencapai Level 2, sedangkan APO13 masih berada di Level 1. Temuan ini mengindikasikan bahwa pelaksanaan proses
UPD KEDIRIUPD KEDIRI Hasil penelitian mengidentifikasi tiga kategori utama transaksi cryptocurrency dengan implikasi pajak berbeda: trading (PPh 0,1%), mining (PPh 35%), danHasil penelitian mengidentifikasi tiga kategori utama transaksi cryptocurrency dengan implikasi pajak berbeda: trading (PPh 0,1%), mining (PPh 35%), dan
AMIKLPSAMIKLPS Selain itu, ditemukan enam risiko dengan tingkat menengah yang mencakup hujan deras, angin, kebakaran, pencurian barang, barang kadaluarsa, harga kulakSelain itu, ditemukan enam risiko dengan tingkat menengah yang mencakup hujan deras, angin, kebakaran, pencurian barang, barang kadaluarsa, harga kulak
GOACADEMICAGOACADEMICA Penelitian ini menyimpulkan bahwa tidak adanya pita merah pada penutup pitot dapat menimbulkan risiko keselamatan dalam operasi penerbangan. Risiko iniPenelitian ini menyimpulkan bahwa tidak adanya pita merah pada penutup pitot dapat menimbulkan risiko keselamatan dalam operasi penerbangan. Risiko ini
UNSURUNSUR Dari hasil perhitungan setelah dilakukan pengendalian atau mitigasi risiko (existing risk), didapatkan bahwa risiko yang berada pada kategori yang dapatDari hasil perhitungan setelah dilakukan pengendalian atau mitigasi risiko (existing risk), didapatkan bahwa risiko yang berada pada kategori yang dapat
Useful /
LPPM UNASMANLPPM UNASMAN Wawancara, observasi, dan dokumentasi digunakan sebagai metode pengumpulan data. Data yang diperoleh dianalisis menggunakan model analisis Miles dan HubermanWawancara, observasi, dan dokumentasi digunakan sebagai metode pengumpulan data. Data yang diperoleh dianalisis menggunakan model analisis Miles dan Huberman
LPPM UNASMANLPPM UNASMAN Kelebihan kegiatan terletak pada relevansi dengan kebutuhan lokal, penerapan teknologi tepat guna, dan keberhasilan transfer pengetahuan, sedangkan keterbatasanKelebihan kegiatan terletak pada relevansi dengan kebutuhan lokal, penerapan teknologi tepat guna, dan keberhasilan transfer pengetahuan, sedangkan keterbatasan
UHNSUGRIWAUHNSUGRIWA Rekomendasi diberikan untuk meningkatkan kesiapan dan efektivitas tata kelola keamanan informasi, mempersiapkan instansi menuju sertifikasi ISO/IEC 27001.Rekomendasi diberikan untuk meningkatkan kesiapan dan efektivitas tata kelola keamanan informasi, mempersiapkan instansi menuju sertifikasi ISO/IEC 27001.
UHNSUGRIWAUHNSUGRIWA Sistem dibangun tanpa menggunakan CMS (Content Management System), menggunakan PHP sebagai bahasa pemrograman utama, MySQL untuk mengelola basis data,Sistem dibangun tanpa menggunakan CMS (Content Management System), menggunakan PHP sebagai bahasa pemrograman utama, MySQL untuk mengelola basis data,