STMA TRISAKTISTMA TRISAKTI
Premium Insurance Business JournalPremium Insurance Business JournalPasar komoditas global, khususnya harga emas, mengalami volatilitas tinggi dalam beberapa tahun terakhir sebagai akibat dari ketegangan geopolitik, disrupsi rantai pasok, dan kebijakan ekonomi global yang agresif. Penelitian ini bertujuan untuk mengevaluasi ketepatan model Value-at-Risk (VaR) terhadap harga emas menggunakan pendekatan moving window serta melakukan validasi model melalui metode Kupiec Test. Hasil penelitian menunjukkan bahwa pendekatan VaR berbasis moving window mampu menangkap dinamika risiko pasar secara lebih adaptif dan tetap reliabel di tengah ketidakstabilan pasar komoditas global.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa pendekatan Value-at-Risk (VaR) berbasis moving window mampu menangkap dinamika risiko pasar secara lebih adaptif dan tetap reliabel di tengah kondisi pasar yang tidak stabil.Validasi model VaR melalui Kupiec Proportion of Failures (POF) Test menghasilkan nilai statistik yang menunjukkan model tersebut valid dan andal dalam mengestimasi risiko pasar emas.Oleh karena itu, pendekatan kuantitatif seperti VaR berbasis moving window relevan dalam pengelolaan risiko investasi komoditas selama periode ketidakpastian global.
Berdasarkan penelitian ini, terdapat beberapa arah studi lanjutan yang menarik untuk dieksplorasi. Pertama, penelitian selanjutnya dapat menginvestigasi pengaruh faktor-faktor makroekonomi, seperti inflasi dan suku bunga, terhadap volatilitas harga emas dan dampaknya terhadap ketepatan model VaR. Kedua, pengembangan model VaR yang menggabungkan pendekatan moving window dengan metode machine learning dapat meningkatkan kemampuan model dalam memprediksi risiko pasar yang dinamis. Ketiga, penelitian dapat memperluas analisis dengan mempertimbangkan berbagai jenis instrumen derivatif emas, seperti futures dan options, untuk memberikan gambaran yang lebih komprehensif mengenai risiko pasar emas.
| File size | 848.78 KB |
| Pages | 8 |
| DMCA | Report |
Related /
RCF INDONESIARCF INDONESIA Sementara itu, model non-kooperatif menyoroti pentingnya mitigasi risiko dan perlindungan terhadap ketidakpastian pasar. Kedua pendekatan ini sama-samaSementara itu, model non-kooperatif menyoroti pentingnya mitigasi risiko dan perlindungan terhadap ketidakpastian pasar. Kedua pendekatan ini sama-sama
UPDMUPDM Profitabilitas juga berfungsi sebagai sinyal kuat bagi investor, karena laba yang tinggi menunjukkan manajemen yang kompeten dan prospek bisnis yang menjanjikan.Profitabilitas juga berfungsi sebagai sinyal kuat bagi investor, karena laba yang tinggi menunjukkan manajemen yang kompeten dan prospek bisnis yang menjanjikan.
YWNRYWNR Penelitian ini mengamati periode 1 Januari 2023 hingga 30 April 2023 dengan sampel perusahaan yang terdaftar di sektor transportasi dan logistik. TemuanPenelitian ini mengamati periode 1 Januari 2023 hingga 30 April 2023 dengan sampel perusahaan yang terdaftar di sektor transportasi dan logistik. Temuan
UGMUGM Peneliti menggunakan obligasi hijau sebagai perlakuan dan mengukur perubahan nilai perusahaan dengan menggunakan Tobins Q, mengontrol variabel waktu, efekPeneliti menggunakan obligasi hijau sebagai perlakuan dan mengukur perubahan nilai perusahaan dengan menggunakan Tobins Q, mengontrol variabel waktu, efek
STEBIS IGMSTEBIS IGM Rasio yang digunakan dalam penelitian ini adalah return on assets (ROA) dan return on equity (ROE). Penelitian ini mengadopsi jenis penelitian komparatif.Rasio yang digunakan dalam penelitian ini adalah return on assets (ROA) dan return on equity (ROE). Penelitian ini mengadopsi jenis penelitian komparatif.
SAINTEKMUSAINTEKMU Dengan pendekatan metode Moora (multi-objective optimization on the basis ratio analysis) ini akan mencari pola analisis dalam pemilihan alat mining cryptocurrencyDengan pendekatan metode Moora (multi-objective optimization on the basis ratio analysis) ini akan mencari pola analisis dalam pemilihan alat mining cryptocurrency
POLTEKHARBERPOLTEKHARBER Optimalisasi dan Peningkatan Penjualan Pisau gagang Plastik pada UMKM Industri Kreatif Logam di Desa Hadipolo berbasis Web dengan Software as a ServicesOptimalisasi dan Peningkatan Penjualan Pisau gagang Plastik pada UMKM Industri Kreatif Logam di Desa Hadipolo berbasis Web dengan Software as a Services
UNIGRESUNIGRES Penelitian ini merupakan penelitian normatif dengan pendekatan undang-undang dan case study. Penelitian ini mengungkap bahwa diversifikasi investasi padaPenelitian ini merupakan penelitian normatif dengan pendekatan undang-undang dan case study. Penelitian ini mengungkap bahwa diversifikasi investasi pada
Useful /
RCF INDONESIARCF INDONESIA Dengan demikian, penelitian ini memberikan kontribusi terhadap pengembangan strategi manajemen operasional yang adaptif dan berkelanjutan. BerdasarkanDengan demikian, penelitian ini memberikan kontribusi terhadap pengembangan strategi manajemen operasional yang adaptif dan berkelanjutan. Berdasarkan
RCF INDONESIARCF INDONESIA Temuan ini mengindikasikan bahwa PBJ di Riau masih rentan dan kurang mengalirkan manfaat ekonomi langsung kepada kelompok miskin. Penelitian ini menyimpulkanTemuan ini mengindikasikan bahwa PBJ di Riau masih rentan dan kurang mengalirkan manfaat ekonomi langsung kepada kelompok miskin. Penelitian ini menyimpulkan
APTKLHIAPTKLHI Dengan hasil tersebut, identifikasi kawasan kebakaran hutan dan dampaknya dapat dipantau secara terus menerus menggunakan data penginderaan jauh guna meminimalkanDengan hasil tersebut, identifikasi kawasan kebakaran hutan dan dampaknya dapat dipantau secara terus menerus menggunakan data penginderaan jauh guna meminimalkan
UNIMUNIM Hasil penelitian membuktikan bahwa secara simultan opini audit, pergantian manajemen dan pertumbuhan perusahaan berpengaruh terhadap auditor switching.Hasil penelitian membuktikan bahwa secara simultan opini audit, pergantian manajemen dan pertumbuhan perusahaan berpengaruh terhadap auditor switching.